【滬深交易所：適當(dāng)收緊上市公司再融資,從嚴(yán)審核募集資金用途】據(jù)上交所、深交所官網(wǎng)11月8日發(fā)布的消息顯示, 二級(jí)市場(chǎng)的穩(wěn)健運(yùn)行是一級(jí)市場(chǎng)融資功能有效發(fā)揮的基礎(chǔ)，實(shí)現(xiàn)資本市場(chǎng)可持續(xù)發(fā)展，保護(hù)投資者利益，需要充分考慮投融資兩端的動(dòng)態(tài)平衡。優(yōu)化再融資監(jiān)管安排，適當(dāng)收緊上市公司再融資，是充分考慮當(dāng)前市場(chǎng)承受能力，統(tǒng)籌一二級(jí)市場(chǎng)平衡而采取的具體措施，與同期發(fā)布的進(jìn)一步規(guī)范股份減持行為等政策措施的內(nèi)在精神保持一致。相關(guān)安排將有利于提升上市公司質(zhì)量，促進(jìn)上市公司專注企業(yè)經(jīng)營(yíng)，改善市值。并提出五項(xiàng)具體舉措： 一是嚴(yán)格限制破發(fā)、破凈情形上市公司再融資。要求上市公司再融資預(yù)案董事會(huì)召開(kāi)前20個(gè)交易日、啟動(dòng)發(fā)行前20個(gè)交易日內(nèi)的任一日，不得存在破發(fā)或破凈情形。二是從嚴(yán)把控連續(xù)虧損企業(yè)融資間隔期，上市公司最近兩個(gè)會(huì)計(jì)年度歸屬于母公司凈利潤(rùn)（扣除非經(jīng)常性損益前后孰低）連續(xù)虧損的，本次再融資預(yù)案董事會(huì)決議日距離前次募集資金到位日不得低于十八個(gè)月。三是上市公司存在財(cái)務(wù)性投資比例較高情形的，須相應(yīng)調(diào)減本次再融資募集資金金額。四是從嚴(yán)把關(guān)前募資金使用，上市公司再融資預(yù)案董事會(huì)召開(kāi)時(shí)，前次募集資金應(yīng)當(dāng)基本使用完畢。同時(shí)，上市公司需充分披露前募項(xiàng)目存在延期、變更、取消的原因及合理性，前募項(xiàng)目效益低于預(yù)期效益的原因，募投項(xiàng)目實(shí)施后是否有利于提升公司資產(chǎn)質(zhì)量、營(yíng)運(yùn)能力、盈利能力等相關(guān)情況。五是嚴(yán)格把關(guān)再融資募集資金主要投向主業(yè)的相關(guān)要求，上市公司再融資募集資金項(xiàng)目須與現(xiàn)有主業(yè)緊密相關(guān)，實(shí)施后與原有業(yè)務(wù)須具有明顯的協(xié)同性。督促上市公司更加突出主業(yè)，聚焦提升主業(yè)質(zhì)量，防止盲目跨界投資、多元化投資。
【IMF上調(diào)中國(guó)年度GDP預(yù)測(cè)至5.4%,但提示稱地產(chǎn)占經(jīng)濟(jì)比重應(yīng)收縮10%】據(jù)CNBC11月8日?qǐng)?bào)道，IMF將中國(guó)2023年的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)預(yù)測(cè)提升至5.4%，同時(shí)也警告稱房地產(chǎn)市場(chǎng)的困境依然存在。報(bào)道指出，在房地產(chǎn)市場(chǎng)持續(xù)羸弱與國(guó)內(nèi)需求止步不前的背景下，明年中國(guó)的GDP增速將位于4.6%。IMF第一副總裁Gita Gopinath在采訪中表示，房地產(chǎn)市場(chǎng)的壓力依舊存在，行業(yè)整體表現(xiàn)弱勢(shì)，這一現(xiàn)象并不會(huì)很快終結(jié)，而是會(huì)花費(fèi)更多時(shí)間去轉(zhuǎn)型成一個(gè)可持續(xù)發(fā)展的體量。目前，房地產(chǎn)以及相關(guān)的行業(yè)已經(jīng)占據(jù)了中國(guó)經(jīng)濟(jì)的逾四分之一，分析師認(rèn)為這個(gè)數(shù)值應(yīng)當(dāng)被收縮，潛在的收縮空間多達(dá)10個(gè)百分點(diǎn)。從歷史上看，中國(guó)自2020年開(kāi)始對(duì)地產(chǎn)商高杠桿的發(fā)展模式開(kāi)始治理，但近期已放寬了一些措施。Gita Gopinath指出，中央政府可以在直接提供資金方面發(fā)揮重要作用，這將有助于增長(zhǎng)家庭的信心。但除了讓房?jī)r(jià)更加靈活調(diào)整，讓過(guò)渡更加平穩(wěn)外，讓無(wú)法生存的地產(chǎn)開(kāi)發(fā)商快速離場(chǎng)也十分重要。
【路透：中國(guó)監(jiān)管要求平安集團(tuán)收購(gòu)碧桂園】11月8日，四位知情人士對(duì)路透表示，中國(guó)政府已要求平安集團(tuán)控股陷入困境的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)商碧桂園。兩位直接了解此事的消息人士稱，國(guó)務(wù)院已指示兩家公司所在的廣東省政府協(xié)助安排平安對(duì)碧桂園的救助。受此消息影響，平安股價(jià)迅速走跌，已跌1.5%報(bào)44.61元。不過(guò)中國(guó)平安發(fā)言人表示，政府并未接洽該公司，并否認(rèn)了路透社報(bào)道的信息。中國(guó)國(guó)務(wù)院新聞辦公室和廣東省政府沒(méi)有回應(yīng)記者的置評(píng)請(qǐng)求,碧桂園拒絕置評(píng)。
中國(guó)平安對(duì)碧桂園的紓困，將是迄今為止有關(guān)部門(mén)為支持資金緊張、負(fù)債累累的房地產(chǎn)行業(yè)而采取的最重大干預(yù)措施之一。其中三位消息人士稱，當(dāng)局希望碧桂園流動(dòng)性問(wèn)題帶來(lái)的任何風(fēng)險(xiǎn)都不應(yīng)蔓延至更廣泛的經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域。上述三位消息人士表示，平安已被要求提出計(jì)劃的細(xì)節(jié)，并將有余地就任何交易的條款進(jìn)行談判。其中兩人表示，當(dāng)局與平安核心領(lǐng)導(dǎo)人之間的談判始于8月底，目前仍處于早期階段。兩位消息人士還表示，平安已被要求對(duì)碧桂園進(jìn)行盡職調(diào)查，并補(bǔ)充稱，當(dāng)局理解這家保險(xiǎn)公司是一家對(duì)股東負(fù)責(zé)的上市公司。第五位知情人士表示，今年9月，中國(guó)平安與廣東地方政府就救援碧桂園進(jìn)行了一些談判。由于此事的敏感性，所有消息來(lái)源都拒絕透露身份。兩位消息人士稱，平安保險(xiǎn)與有關(guān)當(dāng)局的討論由中國(guó)人民銀行(PBOC)金融市場(chǎng)部門(mén)的官員牽頭，碧桂園也包括在內(nèi)。他們補(bǔ)充說(shuō)，國(guó)家金融監(jiān)督管理局(NFRA)也參與了談判。
【中國(guó)連續(xù)12個(gè)月增持黃金,什么信號(hào)】截至10月末，中國(guó)黃金儲(chǔ)備達(dá)到7120萬(wàn)盎司，較9月環(huán)比上升74萬(wàn)盎司，這是中國(guó)連續(xù)第12個(gè)月增加黃金儲(chǔ)備。多位業(yè)內(nèi)人士表示，中國(guó)相關(guān)部門(mén)連續(xù)12個(gè)月增持黃金儲(chǔ)備，仍然受到四重因素影響，一是大國(guó)博弈驅(qū)動(dòng)中國(guó)加快外匯儲(chǔ)備資產(chǎn)配置多元化步伐，黃金可以在外匯儲(chǔ)備資產(chǎn)配置多元化過(guò)程起到良好的資產(chǎn)保護(hù)作用；二是相比發(fā)達(dá)國(guó)家，黃金儲(chǔ)備占中國(guó)外匯儲(chǔ)備的比重較低，中國(guó)仍然存在結(jié)構(gòu)性提升黃金儲(chǔ)備占比的需求；三是中國(guó)與越來(lái)越多國(guó)家推進(jìn)跨境貿(mào)易本幣結(jié)算，增持黃金儲(chǔ)備有助于增強(qiáng)人民幣匯率穩(wěn)定性；四是鑒于西方國(guó)家將美元“武器化”，中國(guó)也需繼續(xù)增持黃金，進(jìn)一步提升外匯儲(chǔ)備的絕對(duì)安全性。
【前10月進(jìn)出口正增長(zhǎng),外貿(mào)向好進(jìn)一步顯現(xiàn)】海關(guān)總署11月7日消息顯示，按人民幣計(jì)價(jià)，今年前10個(gè)月，我國(guó)貨物貿(mào)易進(jìn)出口總值為34.32萬(wàn)億元，同比增速回正至0.03%。其中，出口總值為19.55萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)0.4%；進(jìn)口總值為14.77萬(wàn)億元，下降0.5%。具體到10月份來(lái)看，進(jìn)出口總值為3.54萬(wàn)億元，同比上漲0.9%。其中，出口總值為1.97萬(wàn)億元，同比下降3.1%；進(jìn)口總值為1.57萬(wàn)億元，同比上漲6.4%。按美元計(jì)價(jià)，今年前10個(gè)月，進(jìn)出口總值同比下降6%，其中出口下降5.6%、進(jìn)口下降6.5%。具體看10月份，進(jìn)出口總值同比下降2.5%，不及市場(chǎng)預(yù)期，其中出口總值降幅小幅擴(kuò)大至6.4%，進(jìn)口則上漲了3%。
圖1 11月8日各類(lèi)型基金收益情況
圖2 11月8日各指數(shù)漲跌情況
圖3 2023年各行業(yè)漲跌幅排名
