今年8月以來(lái)，受美國(guó)鷹派加息和經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇預(yù)期偏弱的影響，國(guó)內(nèi)外股市全線下跌。從A股市場(chǎng)看，8月初至9月21日，滬深300跌幅達(dá)6.8%，各大指數(shù)均跌幅較大。具體來(lái)看，部分上市公司8月披露的中報(bào)業(yè)績(jī)不及預(yù)期，且國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)總體復(fù)蘇態(tài)勢(shì)趨弱；社會(huì)融資規(guī)模增速放緩，使得市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)偏好有所降低。海南、貴州、四川等地區(qū)疫情反復(fù)，南方多地極端高溫天氣；美國(guó)鷹派言論頻出，加息預(yù)期進(jìn)一步增強(qiáng)。諸多利空因素均進(jìn)一步加劇了市場(chǎng)的避險(xiǎn)情緒。

A股市場(chǎng)的震蕩也極大影響了私募市場(chǎng)的收益情況，私募市場(chǎng)正收益率僅34.57%，其中股票策略今年以來(lái)整體收益率更是降至-12%，前期表現(xiàn)良好的管理期貨和債券策略今年以來(lái)收益率也出現(xiàn)了一定程度的下滑，分別降至3.24%和2.82%。

盡管近一個(gè)多月私募市場(chǎng)整體表現(xiàn)暗淡，較6月和7月出現(xiàn)了明顯回調(diào)，但仍然有部分私募憑借其出色的管理能力逆勢(shì)獲利，在私募市場(chǎng)中脫穎而出。

小型私募霸榜 股票策略與CTA策略占優(yōu)

按照近一個(gè)月的收益率高低，將成立時(shí)間在3個(gè)月以上、凈值更新至9月16日的私募基金進(jìn)行排序，前10榜單如表1所示。榜單中10家私募近一個(gè)月收益率均在40%以上，杭州長(zhǎng)添資產(chǎn)管理、上海懿坤資產(chǎn)管理、上海福邑私募基金管理三家私募排名前三，近一個(gè)月收益率分別為81.61%、67.88%、67.53%。從管理規(guī)模上看，榜單中10家私募管理人中有9家管理規(guī)模為0-5億，僅有1家管理規(guī)模在20-50億，小型私募占到絕大多數(shù)；從策略分布上看，股票策略和管理期貨策略表現(xiàn)亮眼，股票策略和管理期貨策略私募分別為5只和3只，其中排名前3的私募中有兩只為管理期貨策略，股票策略多分布于榜中和榜尾。

表1 近一個(gè)月收益率排名前10私募基金榜單

數(shù)據(jù)來(lái)源：展恒基金研究中心

數(shù)據(jù)截至日期：2022年9月16日

榜單中排名第一位的是杭州長(zhǎng)添資產(chǎn)管理有限公司，近一個(gè)月收益率為81.61%。杭州長(zhǎng)添資產(chǎn)管理有限公司成立于2016年5月19日，主要經(jīng)營(yíng)受托企業(yè)資產(chǎn)管理和投資管理業(yè)務(wù)。核心人物為童鴻，擁有12年的金融從業(yè)經(jīng)歷，曾于國(guó)信證券營(yíng)銷部擔(dān)任投資顧問(wèn)、浙江同花順網(wǎng)絡(luò)信息股份有限公司擔(dān)任金融中心研究員、浙江中財(cái)明強(qiáng)投資有限公司擔(dān)任投研部經(jīng)理；2019年6月起擔(dān)任杭州長(zhǎng)添資產(chǎn)管理有限公司基金經(jīng)理，2019年12月起擔(dān)任公司法定代表人，擅長(zhǎng)多資產(chǎn)策略與股票策略研究。

上海懿坤資產(chǎn)管理有限公司以67.88%的收益率排名第二。上海懿坤資產(chǎn)管理有限公司成立于2015年6月19日，公司目前擁有合伙人6名，全部由來(lái)自大型銀行，基金公司，美國(guó)和國(guó)內(nèi)上市公司等資深金融人士構(gòu)成。核心代表人物為高懿，曾任職于上海淵龍資產(chǎn)管理有限公司投資研究部、上海銀湖資產(chǎn)管理有限公司研究部，2015年6月起擔(dān)任上海懿坤資產(chǎn)管理有限公司基金經(jīng)理和法定代表人，擅長(zhǎng)組合基金投資。

上海福邑私募基金管理有限公司以67.53%的收益率排名第三。上海福邑私募基金管理有限公司成立于2015年7月21日，投研團(tuán)隊(duì)碩士占比極高，專業(yè)背景覆蓋金融學(xué)、經(jīng)濟(jì)學(xué)、金融工程學(xué)、計(jì)算機(jī)科學(xué)，院校背景主要來(lái)自港大、復(fù)旦、上財(cái)、英國(guó)肯特大學(xué)、澳洲新南威爾士大學(xué)等國(guó)內(nèi)外知名學(xué)府，擁有專業(yè)的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)量化研究、機(jī)器學(xué)習(xí)和模型研發(fā)能力。公司發(fā)展專注于量化投資領(lǐng)域，以成為業(yè)內(nèi)頂尖的量化私募投資基金為愿景，目前擁有量化股票多頭、量化股票中性、量化CTA套利、量化期權(quán)套利、量化CTA趨勢(shì)以及量化指數(shù)增強(qiáng)等多種量化模型和相應(yīng)的低中高頻策略，旨在追求能穩(wěn)定穿越牛熊的絕對(duì)收益。